近期，受谷歌加碼AI提振，通信ETF（515880）持續(xù)反彈，今日盤中再度漲超2%，成交額持續(xù)放大。

值得關(guān)注的是，截止發(fā)稿時(shí)間，今年通信ETF（515880）漲幅超100%，位居A股、港股ETF首位。

我們認(rèn)為，谷歌英偉達(dá)爭霸下，通信板塊機(jī)會(huì)凸顯。谷歌AI進(jìn)展迅速，Gemini3、TPU7軟硬件共振，已成長為在芯片、模型、應(yīng)用等環(huán)節(jié)都最強(qiáng)或者接近最強(qiáng)的全棧AI超級巨頭，盡管計(jì)算芯片格局有變，但光模塊等供應(yīng)商賣鏟人邏輯較強(qiáng)。持續(xù)看好AI的星辰大海，但仍需注意短期波動(dòng)。

通信ETF（515880）光模塊占比超50%，“光模塊+服務(wù)器+光纖+銅連接”占比超80%，一鍵布局算力核心引擎。

資金也在積極布局，年內(nèi)份額增長超130%，當(dāng)前規(guī)模超110億元位居同類首位。感興趣的投資者可以關(guān)注相關(guān)布局機(jī)會(huì)。

風(fēng)險(xiǎn)提示：提及個(gè)股僅供參考，不作為股票推薦，不構(gòu)成投資建議和承諾。指數(shù)/個(gè)股短期漲跌僅供參考，不代表未來表現(xiàn)。觀點(diǎn)隨市場環(huán)境變化，不構(gòu)成投資建議。提及基金風(fēng)險(xiǎn)收益水平各不相同，請選擇與自身風(fēng)險(xiǎn)偏好匹配的產(chǎn)品，謹(jǐn)慎投資。如涉及基金收益分配原則詳見基金法律文件。